對沖基金VBA和EXCEL建模分析

從20世紀90年代索羅斯大受歡迎開始，對沖基金已經從金融市場的一個模糊狹小的利基市場成長為資產管理行業的主要角色，管理規模約有萬億美元。在2008年全球金融崩潰之后，以及另一個潛在的、更糟的危機隱約出現之前，基金經理為滿足客戶對回報的預期所面臨的挑戰正在變得空前艱巨。為了在當今異常動盪、高風險和不確定的金融市場中生存下來，基金經理、風險分析師和精明的投資者需要充分了解最佳建模和分析技術。保羅·達比希爾和戴維·漢普頓所著的《對沖基金VBA和EXCEL建模分析》提供了具體的方法。

《對沖基金VBA和EXCEL建模分析》由兩位對沖基金和資產管理行業受人尊重的作者合著，這本應用導向的指南告訴你如何運用學術界和業界最常用的分析工具與技術，理解、識別、管理風險和對一些關鍵投資策略的回報因子進行量化分析。這本書也適合作為對沖基金和另類投資專業研究生教材。

本書以行業綜述開篇，講述了對沖基金主要類型，以及對沖基金經理最常用到的投資策略。接着講授了一種關於主要信息來源的重要評估方法，包括主要的商業對沖基金數據庫，以及由其生產的指數和基准指標。作者指出了每個數據來源的局限性和內在缺陷，在解釋和使用綜合數據時指明了其中的常見問題與缺點。

這本書提供了對沖基金業績測量和建模的可視化與理論方法，特別強調了風險調整表現指標和技術，也詳細講述了一系列復雜的風險分析模型和風險管理策略。本書提供了相應的EXCEL和VBA示例及有益於幫助掌握方法的練習題。

作為對沖基金建模和分析的綜合性課程，本書給你提供了有效管理風險和優化投資回報的知識與工具。

保羅·達比希爾，在倫敦國王學院獲得理論物理學博士學位后，開始在匯豐銀行的衍生品和結構產品部門擔任量化分析師和交易員。之后他參與了全球幾家主要銀行一系列交易和風險管理平台的研發與應用。最近幾年保羅負責牛津大學行為金融模型研發中的算法設計和分析工作。保羅也為許多私募股權機構、對沖基金和資產管理公司提供動態組合優化、交易平台設計、軟件工程和風險管理咨詢服務。